2022年對于金融科技行業而言是機遇與挑戰并存的一年。繼2021年金融科技首個三年規劃順利收官后，新年伊始，人民銀行正式印發了《金融科技發展規劃（2022-2025）》，為金融科技未來四年的發展確定了目標和方向。同時，2022年國內外經濟金融形勢更趨復雜嚴峻，存在較大的不穩定性和不確定性。今年一季度以來疫情多點散發所帶來的沖擊使中國經濟發展繼續面臨著需求收縮、供給沖擊、預期轉弱三重壓力。在此背景下，金融科技回歸科技服務金融本源，助力實體經濟高質量發展成為今年的主基調。

為全面把握新階段和新形勢下金融科技發展的脈動和趨勢，畢馬威中國再度攜手中國互聯網金融協會金融科技發展與研究專委會開展專項調查，面向全國范圍內金融科技企業首席執行官、創始人或金融科技業務負責人發放調查問卷，通過聯合課題組對問卷數據的歸納、整理和分析，并與2020年度、2021年度有關調查數據進行比較，最終形成《2022中國金融科技企業首席洞察報告》。報告由受訪企業基本情況、金融科技十大發展現狀、金融科技十大趨勢展望、金融科技行業發展政策建議等主要部分構成。核心發現和主要觀點包括：

第一部分：受訪企業基本情況

1、京津冀、長三角和粵港澳產業聚集效應明顯，成渝地區發展呈上升態勢

1）京津冀、長三角和粵港澳城市群的產業集聚效應依然明顯，北上廣深杭等主要城市的受訪企業數量占比達87%，集中度相較2021年略有下降；

2）2022年成渝地區的受訪企業數量占比達7%，較2021年有較大幅度增長，一定程度上反映出成渝地區金融科技發展勢頭強勁，后續發展態勢值得各方加大關注力度。

圖1：受訪企業城市分布

注：圖表中所列數據由于四舍五入可能加總不等于100

2、六成以上受訪企業成立年限超過五年，跨越“創新死亡谷”的企業增多

1）成立5年以上的企業數量連續兩年穩定增長，2022年達到67%，相較2020年增加了27個百分點；

2）越來越多的金融科技企業已跨越“創新死亡谷”，進入相對穩定發展的階段；

圖2：受訪企業成立年限分布

注：圖表中所列數據由于四舍五入可能加總不等于100

3、細分業務領域呈現百花齊放格局，平臺賦能科技和普惠科技位居前列

1）數量占比前三的分別是平臺賦能科技（28%）、普惠科技（20%）、財富科技（10%）和支付科技（10%）；

2）保險科技、供應鏈科技、監管科技的占比均接近10%，呈現出百花齊放、百舸爭流的態勢。

圖3：受訪企業主要業務領域

注：圖表中所列數據由于四舍五入可能加總不等于100

第二部分：2022中國金融科技十大發展特點

1、面對經濟下行壓力和疫情沖擊，行業信心指數總體依然保持高位水平

1）整體來看，金融科技行業未來發展信心指數平均值為82，與去年持平；

2）60分以下低分組占比上升，80-100分的高分組占比下降；

3）盡管行業信心指數總體保持高位水平，但一部分企業對行業發展的預期有所轉弱，市場競爭壓力將進一步增大。

圖4：企業對行業未來發展的信心指數

注：圖表中所列數據由于四舍五入可能加總不等于100

2、金融業整體數字化轉型進一步深化，證券及資管業轉型步伐明顯加快

1）與2021年相比，2022年金融業整體數字化轉型進一步邁入“快車道”，銀行業、證券及資管業、保險業數字化轉型進度評估得分均有所提升；

2）隨著一系列政策舉措的出臺，證券及資管業數字化轉型步伐明顯加快，從2021年的2.7分增至3.3分，同比增長22.2%。

圖5：金融行業推動數字化轉型的進度

3、超四成企業已經或計劃境外展業，主要布局東南亞和我國港澳臺地區

1）28%的企業已經以獨立或合作方式開展境外業務，16%的企業計劃開展境外業務；

2）從企業的賽道歸屬來看，平臺賦能科技賽道遙遙領先，占比高達37%；支付科技是僅次于平臺賦能科技的賽道，占比為17%；

3）已經或計劃開展境外業務的受訪企業中，主要業務區域集中于東南亞、我國港澳臺地區和北美，占比分別為68%、60%、37%。

圖6：受訪企業境外業務開展情況

4、金融機構和金融科技公司合作“梗阻”，集中在擔憂數據安全和隱私保護風險

對數據安全和隱私保護風險的擔憂是雙方合作過程中遇到的最大困難，占比高達82%，遠遠高于其他選項。

圖7：金融機構和金融科技公司合作中遇到的主要困難

5、PE/VC仍是金融科技最大投資方，金融機構和互聯網企業投資持續上升

1）PE/VC仍是金融科技企業的最大投資方，但占比逐年下降，從2020年的53%下降到2022年的39%；

2）傳統金融機構投資占比呈上升趨勢，從2020年的10%上升到2022年的16%；

3）互聯網企業投資占比從2020年的13%上升到2022年的20%。

圖8：受訪企業最大投資方

注：圖表中所列數據由于四舍五入可能加總不等于100

6、企業研發投入和科技人員儲備“積厚成勢”，知識產權意識明顯增強

1）受訪企業研發費用進一步提升，2022年超過五成的企業研發費用高于40%，比2021年增加7個百分點；

2）專業科技人員占比的上升一定程度上反映了企業對金融科技人才隊伍建設的重視；

3）金融科技企業專利申請數量持續增加。擁有30項以上專利的企業從2020年的17%增加到2022年的41%，增加24個百分點。

圖9：受訪企業研發費用占總成本的比例

注：圖表中所列數據由于四舍五入可能加總不等于100

7、大數據、AI、區塊鏈、隱私計算應用深化，科技賦能綜合化特征明顯

1）綜合技術賦能、大數據與AI、隱私計算與安全是2022年金融科技企業的三大核心技術要素，占比分別為42%、38%、12%；

2）綜合技術賦能占比超過四成，企業科技賦能的綜合化特征明顯。

圖10：受訪企業核心技術要素

注：圖表中所列數據由于四舍五入可能加總不等于100

8、行業標準化意識仍待進一步強化，國際標準實質性參與程度存在不足

1）共有56家受訪企業參與制定國家標準和行業標準，占比22%；

2）參與制定行業協會和產業聯盟標準的企業為49家，占比20%；

3）參與國際標準制定的企業為7家，占比3%。

圖11：企業制定金融科技相關標準的情況和數量

9、近五成企業已探索算法倫理規范，仍有兩成企業尚未開展倫理治理工作

1）48%的受訪企業已探索公平公正地使用智能算法模型、提升技術應用的公平普惠性；

2）仍有23%的受訪企業尚未開展金融科技倫理治理相關工作。

圖12：企業在金融科技倫理方面的主要探索實踐

10、數據治理人才缺口最突出，模型算法、數字化運營、架構設計人才難求

1）金融科技人才的缺口主要在數據治理領域，占比為59%；

2）模型算法（50%）、數字化運營（44%）、架構設計（42%）和風險管理（36%）等專業領域的人才缺口也較大。

圖13：金融科技人才缺口的主要領域

第三部分：2022中國金融科技十大趨勢展望

1、拓市場、樹品牌、鉆技術、增實力成為企業未來發展策略重點

1）繼2020年后，“開拓市場，樹立品牌”于今年再次成為受訪企業未來3-5年內的最主要發展策略，占比57%， 將其列為首選策略的企業占比33%；

2）“鉆研技術，增強競爭力”在去年的調研中排名第一，在今年位列第二，總占比為53%，另有24%的受訪企業將其列為首選。

圖14：未來3-5年內公司的主要發展策略

2、能否平衡好數據融合應用和安全保護是金融科技發展的“命門”

1）數據要素流通和融合應用以及數據質量和數據安全成為困擾金融科技行業的兩大主要痛點，綜合占比分別為52%和50%；

2）其中有38%的受訪企業將數據質量和數據安全作為首選。

圖15：當前行業發展的主要痛點

3、數字化供應鏈金融、綠色金融和ESG投資、養老金融是最受青睞的業務藍海

1）數字化供應鏈金融成為最受金融科技企業看好的藍海應用領域，占比53%，其中23%的受訪企業將其作為首選項；

2）分別有42%、39%的受訪企業將綠色金融和ESG投資，以及養老金融服務納入其看好的藍海業務領域，占比分列第二、三位。

圖16：未來金融科技發展的藍海業務領域

4、金融科技產業集群呈長三角、珠三角、京津冀“三足鼎立”之勢

1）長三角、珠三角、京津冀為受訪企業看好的重點金融科技產業發展區域，分別有76%、65%、33%的受訪企業將上述區域列為其看好的重點發展區域；

2）成渝城市群作為西南地區的發展重點，近年來加速打造金融科技創新發展高地，受到越來越多金融科技企業的青睞。

圖17：未來金融科技產業增長最快的區域，多選排序

5、持續開展監管沙盒和發展監管科技是平衡創新和風險的關鍵舉措

1）持續推進中國版“監管沙盒”和發展監管科技被認為是平衡創新和風險的最重要舉措，分別占比61%和55%；

2）44%、38%、35%的受訪企業認為加強信息披露，發布實施標準規范、開展金融科技產品認證和信息技術服務機構備案是平衡創新和風險的關鍵舉措。

圖18：在平衡金融科技創新和風險方面，能夠發揮較好作用的舉措

6、金融數據治理重在破解數據融合應用能力不足和個人信息過度收集

1）受訪企業最關注數據融合應用能力不足和個人信息過度收集的問題，占比均超過了45%；

2）37%的受訪企業將過度采集個人信息作為行業數據治理問題的第一選項。

圖19：金融科技行業的主要數據治理問題

7、金融科技賦能養老金融應從開發數字化產品和設備適老化改造發力

1）68%的受訪企業認為金融科技賦能養老金融的最主要發力點是開發數字化養老金融產品和服務；

2）電子設備和應用軟件的適老化改造（45%）、增加對老年群體的數字化連接以及傳統金融服務網點的適老化改造（38%）也受到企業的高度重視。

圖20：金融科技賦能養老金融需要重點發力和突破的領域

8、金融科技和綠色金融融合創新的關鍵在于數據治理和基礎設施建設

1）62%的受訪企業將“信息收集、處理和分析”選為金融科技賦能綠色金融和ESG投資的主要著力點，其中42%的企業將其作為首選項；

2）“基礎設施平臺建設”位列第二，有56%的受訪企業將其選為主要著力點。

圖21：金融科技賦能綠色金融和ESG投資方面的主要著力點

9、強化制度建設和組織建設是做好金融網絡安全管理的“車之兩輪”

1）55%的受訪企業把“設立專門的網絡安全管理部門或團隊”列為加強金融網絡管理的首選計劃；

2）21%的受訪企業首選“加強網絡安全管理制度建設”。

圖22：企業計劃如何加強金融網絡安全管理，多選排序

10、元宇宙金融應用前景被看好，但企業實質布局不足，且概念投機炒作氛圍濃厚成掣肘

1）約70%的受訪企業表示看好元宇宙金融應用前景，但是由于技術限制、應用落地不成熟、商業模式欠完善等原因，僅10%的受訪企業已展開相關技術和產品布局，近50%的受訪企業表示近期無計劃布局；

2）從受訪企業不看好元宇宙的原因來看，概念投機炒作氛圍濃厚（57%）是主因。

圖23：企業對當前元宇宙熱潮的看法

報告最后還對金融科技行業的高質量發展提出了六點建議，主要集中在打造有頭雁效應的樣本項目和模范機構、加強金融機構和金融科技企業合作規范、支持從業機構提升國際競爭力、加快推動金融數據有序共享和綜合應用、建立健全標準體系和貫標機制、進一步深化監管沙盒機制應用等方面。

【本文主要作者】

黃艾舟 畢馬威中國金融科技主管合伙人

康勇 畢馬威中國首席經濟學家